Обратная ипотека: предпосылки и проблемы на русском
#6107925
Reverse Mortgages: Background and Issues (B005UGWD7M)
Купить и скачать электронную книгу в форматах PDF, EPUB, FB2, MOBI
Bruce E. Foote | #1155: Ипотека
Начиная с 1970-х годов, стороны стремились создать ипотечные инструменты, которые позволили бы пожилым домовладельцам получать кредиты для конвертации своей доли в доход, при условии, что в течение определенного периода или, в идеале, на протяжении всей жизни заемщика, никаких платежей не требовалось бы. Эти инструменты получили названия обратных ипотечных кредитов, обратных аннуитетных ипотечных кредитов и кредитов на конвертацию собственного капитала в недвижимость.
Обратная ипотека — это противоположность традиционной ипотеке в том смысле, что заемщик получает платежи от кредитора, а не производит их ему. Обратная ипотека предназначена для того, чтобы пожилые домовладельцы могли оставаться в своих домах, используя накопленный капитал в качестве источника дохода.
В целом, обратные ипотечные кредиты могут иметь одну из двух форм: срочный или с отсрочкой платежа. При срочном обратном ипотечном кредите заемщику предоставляется доход в течение определенного периода. При отсроченном обратном ипотечном кредите заемщику предоставляется доход до тех пор, пока он продолжает проживать в данном жилье.
Для заемщиков наиболее рискованным видом обратной ипотеки является срочная обратная ипотека. Заемщики неохотно берут такие ипотечные кредиты, поскольку по истечении срока кредита им, скорее всего, придется продать дом и переехать.
Для кредиторов наиболее рискованным видом обратной ипотеки является ипотека с гарантированным сроком погашения. Кредиторы неохотно выдают такие ипотечные кредиты, поскольку заемщику гарантируется пожизненный доход и пожизненное проживание в доме. Это рискованно, потому что ипотечный долг со временем растет, и долг может превысить стоимость дома, если заемщик проживет дольше ожидаемой продолжительности жизни. Использование ипотечных кредитов с гарантированным сроком погашения в последние годы возросло благодаря доступности ипотеки, застрахованной Федеральным жилищным управлением (FHA). В рамках программы FHA риск того, что заемщик проживет слишком долго, перекладывается на федеральное правительство.
Согласно ранее действовавшему законодательству, обратные ипотечные кредиты, застрахованные Федеральным жилищным управлением (FHA), подлежали ограничению по ипотечным кредитам FHA для района, в котором находилась недвижимость. Закон о жилищном и экономическом восстановлении 2008 года (PL 110-289) установил лимит по ипотечным кредитам, равный лимиту по стандартным ипотечным кредитам Федеральной ипотечной корпорации (Freddie Mac).
Действующее законодательство ограничивает общее количество ипотечных кредитов с обратным погашением, застрахованных FHA, до 275 000, и этот лимит был превышен. Несмотря на ограничение, установленное действующим законодательством, Закон о консолидированных ассигнованиях 2010 года (PL 111-117) предусматривает, что FHA может продолжать страховать HECM до 30 сентября 2010 года.
Обратная ипотека — это противоположность традиционной ипотеке в том смысле, что заемщик получает платежи от кредитора, а не производит их ему. Обратная ипотека предназначена для того, чтобы пожилые домовладельцы могли оставаться в своих домах, используя накопленный капитал в качестве источника дохода.
В целом, обратные ипотечные кредиты могут иметь одну из двух форм: срочный или с отсрочкой платежа. При срочном обратном ипотечном кредите заемщику предоставляется доход в течение определенного периода. При отсроченном обратном ипотечном кредите заемщику предоставляется доход до тех пор, пока он продолжает проживать в данном жилье.
Для заемщиков наиболее рискованным видом обратной ипотеки является срочная обратная ипотека. Заемщики неохотно берут такие ипотечные кредиты, поскольку по истечении срока кредита им, скорее всего, придется продать дом и переехать.
Для кредиторов наиболее рискованным видом обратной ипотеки является ипотека с гарантированным сроком погашения. Кредиторы неохотно выдают такие ипотечные кредиты, поскольку заемщику гарантируется пожизненный доход и пожизненное проживание в доме. Это рискованно, потому что ипотечный долг со временем растет, и долг может превысить стоимость дома, если заемщик проживет дольше ожидаемой продолжительности жизни. Использование ипотечных кредитов с гарантированным сроком погашения в последние годы возросло благодаря доступности ипотеки, застрахованной Федеральным жилищным управлением (FHA). В рамках программы FHA риск того, что заемщик проживет слишком долго, перекладывается на федеральное правительство.
Согласно ранее действовавшему законодательству, обратные ипотечные кредиты, застрахованные Федеральным жилищным управлением (FHA), подлежали ограничению по ипотечным кредитам FHA для района, в котором находилась недвижимость. Закон о жилищном и экономическом восстановлении 2008 года (PL 110-289) установил лимит по ипотечным кредитам, равный лимиту по стандартным ипотечным кредитам Федеральной ипотечной корпорации (Freddie Mac).
Действующее законодательство ограничивает общее количество ипотечных кредитов с обратным погашением, застрахованных FHA, до 275 000, и этот лимит был превышен. Несмотря на ограничение, установленное действующим законодательством, Закон о консолидированных ассигнованиях 2010 года (PL 111-117) предусматривает, что FHA может продолжать страховать HECM до 30 сентября 2010 года.